外汇市场全景

一、前言

许多投资者都认为最赚钱的是高利贷，是股票投资，是违法犯罪活动，是眼镜行业，是医疗行业等等，其实世界上最赚钱的是外汇行业，我们比的是市场总体规模量，比的是合法的行业当中，资金安全，又能大规模进行投资的行业，外汇行业当之无愧。

二、外汇投资、外汇理财、在国内外现状

外汇市场作为一个国际性的资本投机市场，历史要比股票、黄金、期货、利息市场短得多，然而，它却以惊人的速度迅速发展。在欧美和日本的金融商品中被比喻为“个人理财的巅峰之作”的外汇保证金，伴随着金融全球一体化的进程的推广，已经逐渐取代股票和期货成为世界金融的主流商品。

在北美等发达金融市场外汇保证金交易是投资者必备的避险武器，除了直接通过买卖获利之外，还有对冲、套保等许多功用。一些交易者将其与股票、黄金和农产品等进行组合投资。外汇保证金交易是金融市场中的重要组成部分，西方主要发达国家的外汇市场非常开放且正规行业，并具有严格法律监管制度及专业对口的监管机构，例如美国NFA,英国FCA，日本FSA,类似证监会，投资者的权益能得到很好的保护；参与者的行为得到很好地规范。而在我国，外汇保证金交易还未完全开放，由于各种原因，还没有相关的法律法规，暂时套用期货和证券法律，暂时有外管局和证监局管理。

但是国内外汇保证金市场开展的如火如荼，收到越来越多人士欢迎，每一次盛大的上海金融展览会，至少三分之一展台是外汇经纪商所参展，央视二套节目每晚有播放外汇市场节目。国内巨无霸金融机构也纷纷涉猎外汇交易领域，中信集团与全球知名外汇经纪商FXCM展开合作等。

总体来看，由于国内尚未开放，以及国家的外汇管制政策，国内投资者尚需待以时日，短期内愿意涉足的人还比较少，但其良好的风险控制将陆续吸引更多的投资者介入。外汇市场的交易量非常的巨大，这个主要来自各国政府，银行大型企业的参与交易。在海外成熟的投资市场，每一个家庭的投资分配有30%是属于外汇投资。但在我们国内还占不到1% 市场之巨大，市场发展潜力巨大.

三、外汇市场、外汇投资的参与群体

上到国家政府，中央银行，下到银行企业个人都必须参与的一种交易，全球只有外汇市场具有如此的吸引力，任何投资都无法做到。中国要和平崛起，必须广泛参与外汇市场，必须更大规模参与。

1.各国主权中央银行：中央银行是外汇市场的统治者或调控者，各国的中央银行。各国中央银行负责发行该国货币，制货币供给额，持有及调度外汇储备，维持该国货币之对内及对外的价值，在浮动汇率制度下，中央银行在外汇市场上，经常被迫买进或卖出外汇来干预外汇市场，以维持市场秩序。

2.国际大型商业银行：外汇银行是外汇市场的首要参与者，具体包括专业外汇银行和一些由中央银行指定的没有外汇交易部的大型商业银行，例如花期银行，摩根大通，瑞士银行，工商银行等，在任何一个地方，不管该地是否是一个外汇兑换的主要市场，一般的小量现钞买卖，支票兑现都差不多全由银行垄断，银行外汇部门的主要业务就是将商业交易与财务交易的客户资产与负债从一种货币转换为另一种货币。

3.大型跨国贸易企业：例如中石油，中石化等大型跨国集团，例如苹果公司，例如华为、中兴都需要用到外汇进行国际贸易。外汇保证金交易在北美等发达金融市场是投资者必备的获利避险武器，除了直接通过买卖获利之外，还有对冲、套保等许多功用。一些交易者将其与股票、黄金和农产品等进行组合投资。组合对冲避险。

大型主权财富基金：例如阿拉伯皇室，美国州社保基金，国内私募基金，货币基金等手握几十亿~几千亿的对冲基金都必须参与外汇市场，因为只有外汇市场可以消化这么大资金的买进卖出。例如索罗斯的量子基金、西蒙斯的量化基金等为代表的投资财团，都必须参与外汇交易市场。

5.各国外汇经纪人：外汇经纪人是存在于中央银行、外汇银行和顾客之间的中间人，他们与银行和顾客都有着十分密切的联系。

6.全球外汇投资者，在外汇市场中，凡是在外汇银行进行外汇交易的公司或个人，都是外汇银行的顾客。所谓外汇投资者，为预测汇率的涨跌的交易途径，以少数的保证金从事大额外汇买卖交易，行情看涨时，先买入，后卖出，看跌时，先卖出后补回来冲销，用极小的波动赚取中间的差价，获取厚利，所以外汇投资者也经常是主要外汇的供给及需求者。

所以外汇交易不仅仅是作为一种投资聚道，更是一种上到国家政府，下到银行企业必须参与的一种交易.

外汇交易，外汇投资必须有前景，接近民生消费品一般，缺了它国家经济无法运转。

四、外汇市场、外汇交易、外汇理财的规则和特点

在理财市场外汇投资是非常吸引人的，这源自于其非常人性化的交易规则，也正是因为这些在金融规则方面的创新，使得在理财行业，外汇理财倍受欢迎，所以外汇理财一定会成为理财未来的趋势，进一步说，当下的趋势已经非常明显，越来越多的机构及投资者选择外汇投资作为资产配置的必须品。

作为一种理财产品，外汇投资、外汇交易面临着竞争，例如股票、基金、期货等，各有各的优势和劣势。按照需求理论，每一个存在的产品都是合理的，每一个新生事物都是对现状的补充与完善。外汇投资比以往任何理财方式都先进了许多，是经济发展的产物，基本上是往常理财产品的优点的结合体。所以一旦接触过外汇投资、外汇交易的群体，就会被深深的吸引。外汇交易特点如下：

优势①、外汇市场，24小时不停盘，晚上开盘适合我们交易

因为全球所有国家都参与外汇交易，且地球自西往东转，任何时间都有国家处于白天，因此外汇交易是24小时进行。投资者可以根据自己的作息时间进行交易，无论是做生意的还是上班的，适合所有人的时间。

第一，24 小时不间断的外汇波动连贯性好。特别适合做技术分析的操盘手，能提供很好的规律走势。第二，24小时报价交易风险低，因为随时可以平仓，一旦国际上发生了什么重大事情，可以及时的平仓，降低风险。而股票和期货都只有4小时交易时间，发生风险事情无法及时处理。

中国人可以选择白天工作，晚上交易

外汇波动最活跃的时候再北京时间下午2:00-5:00，晚上8:00-11:00，24小时的市场使得外汇交易者可以根据自己的生活习惯安排交易时间，特别是中国人，晚上都是休息时间，正好参与外汇交易，既不耽误工作也不影响生活。

优势②：T+0交易，可以随时买卖，更好的控制风险，及时平仓

外汇交易属于T+0交易,随时买进下一秒就可以卖出，可以随时下单随时平仓，随时止损，最低程度降低风险，更是短线交易者的乐园。控制好风险是获得稳定的收益的第一步，所以随时买卖这个规则特别重要。股票是隔天买卖，这也是股票投资很多人都亏损的一个很重要的原因。因为股市收盘之后国际上一样会发生很多大事，对市场都会有影响。所以外汇相对股票来说，风险更低。

优势③：成本手续费低，无印花税，无个人所得税，无资本增值税

全球少数，可以不用缴纳增值税，个人所得税的金融产品。外汇交易的成本是极低的，仅为买卖差价的几个点而已，所有的交易成本加起来万分之二。此外，一个纯电子市场使得交易者可以直接与银行进行交易，免除了标价和中间人的费用，从而可以进一步降低交易成本。因为外汇市场提供了 24 小时的流动性，交易者得到了狭窄和具竞争力的价差，也就是极低的点差手续费，手续费是全球最低的交易市场。

优势④：交易量大，无庄家控盘，全球最公平、公开、公正的市

CLS清算银行数据，外汇市场平均日交易量6兆美金，相当于期货市场的 18 倍，美股市场的 30 倍，是全球所有金融投资的总和还要多，同时也是流通性最高的市场。庞大的市场容量，使得投资者有足够的盈利空间。虽然世界上有很多不同种类的货币，但是每天交易量的 85% 都是集中于 G-7 国家的货币，与数百种产品组成的期货市场和多于 50000 只股票组成的股票市场相比，显然外汇市场的流通性是股票及期货市场无可比拟的。流行性很大的益处在于，至没有人可以操纵外汇市场。这也就是外汇市场成为全球最公平的市场的主要原因。很多人股票期货亏钱的一大原因就是有庄家可以操控，庄家消息灵通，内部消息多，资金大，手法专业，试问散户如何能赚钱？

外汇市场每天都会有各国政府的财经数据公布，精确到几分几秒公布什么类型数据，十分透明。这使得投资者可以控制好风险，避开风险事件，等风险过后再做交易。非常公平公正的交易环境。而股票市场充满了内幕消息，假消息，甚至证监会重罚之后，依然是内幕消息频出，老鼠仓事件频出。对散户来说非常的不公平。

优势⑤：双向交易，熊市牛市均能获利，每天都是盈利机会

外汇交易总是涉及货币对，您买一个货币涨的时候，就必然卖另一个货币跌。货币兑好比跷跷板。无论行情如何，都有机会获利。如果行情涨太高了，我们可以买跌，只要它跌了就赚钱，所以完全不用像股票一样套在高处。外汇买的是方向，只要买对方向就可以盈利，所以外汇市场每天都有机会。2015年股票终于涨了一波，5年才这么一波，但是真的赚钱的是庄家和国家，散户没几个赚到的。（当全球经济不好时候，所有人炒股票基本上都是亏钱，因为中国股票不能买跌赚钱，但是外汇可以买跌，技术好的人照样可以在金融危机全球股市大跌时候，做外汇交易从中盈利）

优势⑥：交易品种简单，主要8种货币对.
英镑美元:GBPUSD

欧元美元:EURUSD

澳元美元:AUDUSD

纽元美元:NZDUSD

美元加元:USDCAD

美元瑞郎:USDCHF

美元日元:USDJPY

美元黄金:USDXAU

每天选择1-2中风险事件比较小的品种做交易，完全不用面对几千只股票进行选择。

优势⑦：有杠杆可以提供资金利用率杠杆比率是决定某个市场是否值得投资的重要因素之一，因为交易者可以通过对杠杆的运用来度身定做暴露于风险的程度。如投资者开立一个迷你账号，那么一手单的大小是 10,000 美元。在没有杠杆作用的情况下，无论是买或卖，交易者都必须拿出 $10,000 才可以参与交易。但如果杠杆比率为 200 倍，那交易者无论买或卖，都只需拿出 $50 。（对于资金少的人，拿出50美金和拿出10000美金差距非常大，但是如果有保证金会促进更多人设涉及这个投资）这一杠杆比率远高于股票及期货市场，使交易者具备了根据市场波动获取最大盈利的能力。同时，杠杆比率也使得小额投资者可以进入到这个原本属于大投资的市场。当然，我们必须认识到，杠杆比率是一把双刃剑，它能使投资者迅速获利，但也很容易使您迅速亏本。只要控制好仓位，杠杆就是一个非常好的工具。

优势⑧：外汇交易账户中资金全球可取

外汇投资市场的本金和赚取的利润，可在全球任何一个国际银行进行提取，1-2个工作日到账。无金额限制，非常便利。不受国内外汇管制限制。受你开户经纪商当地法律的监管，而英国伦敦等国际金融中心都没有外汇管制。

优势⑨：行业监管非常严格，资金隔离存管制度保障资金安全可靠

在英国伦敦，世界金融中心，对外汇零售交易有着严厉的监管，所有外汇经纪商公司需要有雄厚的资本，并且遵循英国金融监管局FSA的严格财务制度要求。同时英国政府对所有接受FSA监管的公司的全球客户，进行金融保障计划，提供每个投资人最高50000£的额度保障。这使得所有的投资者没有资金安全的后顾之忧。对于经纪商的日常行为有着严厉的处罚制度，这使得投资者可以放心的进行交易而不用担心经纪商服务不好。

外汇投资于股票期货等的对比：

通过对比，投资者接触了解外汇之后，大多数会增加对外汇的投资。外汇交易比较各类投资品种，都展现出无以比拟的优势。所以才会在短短的时间里超越股票、期货市场的总和。